미래에셋비전스팩4호 상장일 공모가 넘길까

5월 29일은 기업인수목적회사(SPAC) 미래에셋비전스팩4호 상장일 입니다.

미래에셋비전스팩4호는 어떤 기업이고, 수요예측과 공모청약 경쟁률 등을 바탕으로 공모주 상장일, 공모가를 넘어설 수 있을지 종합적으로 체크해 보도록 하겠습니다.

미래에셋비전스팩4호(477380)는 어떤 기업?

미래에셋비전스팩4호는 코스닥 시장 상장 후 다른 회사와 인수합병 하는 것을 유일한 사업 목적으로 하는 기업인수목적회사(SPAC) 입니다.

페이퍼컴퍼니 성격의 회사로, 통상 3년간의 기간 동안 인수합병 대상 기업을 찾지 못할 경우 상장폐지되고, 상장폐지 할 경우 일반적으로 공모가 이하 + 3년간의 이자를 되돌려 주기 때문에, 공모가 이하에서 매입한다면 원금 보장이 되는 주식이라고 볼 수 있습니다.

상장 후 '미래에셋비전스팩4호(477380)'라는 종목명으로 거래되다가 인수합병이 완료되면 통상 '인수회사 기업명(477380)'으로 종목명이 바뀌어 거래되거나 최근에는 스팩 소멸 합병으로 인해 기존 스팩주가 없어지고 인수 합병된 기업이 새롭게 상장하는 방식(종목 코드 바뀜)이 많아지고 있는 추세입니다.

미래에셋비전스팩4호 관련주는 있을까

미래에셋비전스팩4호 지분구조상 관련주는 증권신고서 제출일 기준 지분 55.17%(800,000주)를 가지고 있는 코스닥 상장사 TS인베스트먼트(246690)를 체크해 볼 수 있습니다.

미래에셋비전스팩4호 공모와 공모가

미래에셋비전스팩4호는 이번 상장 공모로 총 6,650,000주를 100% 신주모집으로 공모하고, 공모가는 2,000원으로 확정되었습니다.

미래에셋비전스팩4호 공모가 산정 과정이었던 수요예측 과정을 체크해 보도록 하겠습니다.

미래에셋비전스팩4호 수요예측 결과

미래에셋비전스팩4호는 지난 5월 13일부터 14일까지 이틀간 1,877곳의 국내외 기관투자자가 참여한 수요예측에서 1,011.2대1의 수요예측 경쟁률을 기록했습니다.

스팩주 특성상 수요예측에 참여한 1,877곳 중 1,855곳이 공모가 밴드(2,000 ~ 2,000원) 중간값으로 공모가를 적어냈고, 결국 미래에셋비전스팩4호 공모가는 2,000원으로 무난히 확정되었으며, 5월 20일부터 21일까지 공모주 청약을 진행했습니다.

미래에셋비전스팩4호 공모 청약 경쟁률

미래에셋비전스팩4호는 이번 상장 공모주 가운데, 75%(4,987,500주)를 기관투자자에게, 25%(1,662,500주)를 일반투자자에게 최초 배정했고, 이대로 최종 배정 및 납입까지 완료되어 상장일을 앞두고 있습니다.

지난 5월 20일부터 21일까지 이틀간 미래에셋증권을 통해 진행된 일반 공모주 청약에서 687.21대1의 청약 경쟁률을 기록했습니다.

총 97,949건의 청약 건수가 집계되었고, 청약 증거금은 2조 2,800억원 가량 모였습니다.

미래에셋비전스팩4호 기관투자자 의무보유 확약 기간별 배정 현황

미래에셋비전스팩4호 공모주 기관투자자 의무보유 확약 기간별 배정 현황을 살펴보면 기관투자자에게 배정된 4,987,500주 100% 모두 의무보유 미확약 물량입니다.

스팩주 특성상 기관 물량이 공모가 이하에서 나올 가능성은 비교적 낮지만, 워낙 물량이 많기 때문에 이는 미래에셋비전스팩4호 상장일 주가 상승에 리스크로 작용할 수 있습니다.

미래에셋비전스팩4호 최대주주

미래에셋비전스팩4호 최대주주는 티에스인베스트먼트로 이번 공모 후 9.88%(800,000주)의 지분율을 보유하게 됩니다.

이 외에 엠앤앰인베스트먼트가 4.94%(400,000주)를 보유하고 있고, 미래에셋증권과 브이엠자산운용, 솔리크인베스트먼트, 어스틴투자자문, 트라이앵글파트너스가 각각 0.62%(50,000주)의 지분율로 발기주주로 참여하고 있습니다.

미래에셋비전스팩4호 상장일, 최대 주가는 얼마?

미래에셋비전스팩4호 공모주 상장일 시초가는 공모가(2,000원)의 60~400% 사이에서 결정됩니다.

즉, 미래에셋비전스팩4호 상장일 시초가는 1,200 ~ 8,000원 사이에서 결정되고, 상장일 최대 주가는 8,000원까지 상승할 수 있습니다.

미래에셋비전스팩4호 공모주 상장일, 공모가 넘길 수 있을까

미래에셋비전스팩4호는 스팩주 특성상 상장일 공모가를 넘길 가능성은 비교적 높습니다.

다만 최근 신규상장하는 스팩주의 경우 예전보다 첫 날 등락폭이 많이 작아졌고, 상장일 오전 한 때 고가를 찍었다가 오후장으로 갈수록 공모가와 엇비슷해지는 모습을 보이고 있다는 점은 체크해야 합니다.

가장 최근 신규 상장한 스팩주인 KB제28호스팩의 경우 상장 첫 날 최고 2,600원까지 상승했지만 상장일 종가는 2,020원에 마감했습니다.

미래에셋비전스팩4호의 경우 기관투자자에게 배정된 물량 100% 의무보유 미확약 물량이기 때문에 상장일 주가가 상승할 때 이들의 차익실현 물량을 유의해 대응해야 할 필요가 있고, 전체적으로 시장 분위기가 좋지 않을 경우, 때에 따라서는 공모가 아래까지 주가 하락이 나올 우려가 있는 만큼 유의하는 것이 좋습니다.

미래에셋비전스팩4호 공모주 청약 받으신 분들을 위해서라도 상장일 공모가를 넘어 강한 상승 나오길 바라며, 궁극적으로 좋은 기업과 인수 합병에 성공하여 제대로 된 기업가치 평가를 받길 바랍니다.